국내 1위 골프장 운영 기업 골프존카운티의 매각 주관사인 모건스탠리·삼성KPMG는 최근 다수의 원매자를 대상으로 티저레터(투자안내서)를 배포했다.

MBK파트너스와 골프존홀딩스가 나눠 보유한 지분 100%가 매각 대상이다. 기업가치는 약 2조원으로 추산된다.

MBK파트너스는 58.37%의 지분을 보유하고 있는데, 전환우선주(CPS)를 보통주로 전환하면 지분율이 60% 후반대로 높아진다. 여기에 골프존홀딩스 보유 지분을 대상으로 동반매도요구권(드래그얼롱)을 갖고 있어 일괄 매각이 가능하다.

전국에서 21개 골프장을 운영하는 골프존카운티는 지난해 2852억원의 매출액과 811억원의 영업이익을 냈다. 상각전영업이익(EBITDA)은 약 1500억원으로 추산된다.